آیا قیمت XRP به کف خود رسیده است؟ نگاهی به این معیارها نشان می‌دهد که…

شاخص دو هفته‌ای TD Sequential به تازگی یک سیگنال خرید کلان را ثبت کرده است، توسعه‌ای که معمولاً در نزدیکی نقاط عطف میان‌مدت ظاهر می‌شود. 

این سیگنال پس از آنکه XRP ماه‌ها با اوج‌های پایین‌تر و فشار فروش مداوم مواجه شد، به وجود آمد. نکته مهم این است که قیمت پیش از تکمیل شمارش، کاهش خود را کند کرده بود. شتاب کاهش متوقف شد و نوسانات شروع به فشرده شدن کرد. چنین تغییری ممکن است نشانه‌ای باشد که فروشندگان از فوریت خود کاسته‌اند. 

علاوه بر این، سیگنال‌های با بازه زمانی بالاتر، نویزهای کوتاه‌مدت را فیلتر می‌کنند که این امر به تقویت اعتبار آن‌ها کمک می‌کند.

با این حال، سیگنال خرید TD به عنوان یک محرک مستقل عمل نمی‌کند. در عوض، شرایط بازار را چارچوب‌بندی می‌کند. به نظر می‌رسد که این سیگنال نشان می‌دهد که شتاب نزولی ممکن است به اوج خود رسیده باشد.

در چنین حالتی، ریسک معمولاً به طور نامتقارن تغییر می‌کند. واکنش‌های صعودی اکنون به نیروی کمتری نسبت به قبل نیاز دارند، به شرطی که تأییدهای دیگری نیز دنبال شود.

شکست مثلث نزولی ساختار XRP را تغییر می‌دهد

قیمت XRP به تازگی از یک مثلث نزولی خارج شد پس از اینکه چندین بار از ناحیه تقاضای ۱.۸۰ تا ۱.۸۵ دفاع کرد. 

هر بار که قیمت به آن ناحیه نزدیک می‌شد، خریداران به سرعت وارد عمل می‌شدند و ادامه کاهش قیمت را محدود می‌کردند. این رفتار نشان‌دهنده جذب خریداران به جای وحشت بود. 

با فشرده شدن قیمت به سمت اوج مثلث، فشار به طور طبیعی افزایش یافت. در نهایت، خریداران موفق به ایجاد یک شکست شدند. این حرکت تمرکز را به سمت ۲.۲۰ دلار تغییر می‌دهد – یک سطح واکنشی کلیدی که در آن فروشندگان قبلاً کنترل قیمت را در دست داشتند. 

قبول شدن بالای آن ناحیه می‌تواند قیمت را به ۲.۶۰ تا ۲.۶۷ دلار برساند، که یک حمایت قبلی است که اکنون به عنوان مقاومت عمل می‌کند. بالای آن ناحیه، سطح ۳ دلار به عنوان هدف صعودی بعدی قرار دارد. 

با این حال، عدم توانایی در حفظ قیمت بالای ۱.۸۰ دلار، روایت شکست را تضعیف کرده و ریسک نزولی را دوباره باز می‌کند.

ورود سرمایه به ETF نشان‌دهنده انباشت پایدار نهادی است

در زمان نگارش این مطلب، داده‌های ETF نشان داد که مشتریان در یک جلسه ۵.۵۸ میلیون دلار XRP اضافه کرده‌اند و مجموع دارایی‌های تحت مدیریت ETF به ۱.۲۴ میلیارد دلار رسیده است. این انباشت در حالی اتفاق افتاد که قیمت در نزدیکی ۱.۸۰ تا ۱.۹۰ دلار نوسان داشت، نه در زمان شکست. 

این زمان‌بندی اهمیت دارد. مؤسسات معمولاً در زمان تثبیت، نه در زمان گسترش شتاب، اقدام به افزایش exposure می‌کنند. به همین دلیل، این ورودها ممکن است نشانه‌ای از موقعیت‌گیری استراتژیک به جای خرید واکنشی باشد. 

علاوه بر این، انباشت ETF عرضه در گردش را بدون نیاز به افزایش فوری قیمت کاهش می‌دهد. این دینامیک ابتدا از ثبات قیمت حمایت می‌کند و سپس به گسترش می‌انجامد. 

علاوه بر این، این جریان‌ها با سیگنال کلان خرید TD هم‌راستا هستند، نه اینکه با آن در تضاد باشند. به نوعی، رفتار نهادی ممکن است ایده کاهش اطمینان به نزول را تقویت کند. 

خروجی‌های اسپات تأییدکننده مرحله جذب عرضه هستند

داده‌های صرافی‌های اسپات شاهد خروجی‌های خالص مداوم بوده‌اند، از جمله یک خوانش اخیر -۷.۸۲ میلیون دلار در حالی که XRP در نزدیکی ۱.۸۷ دلار معامله می‌شد. این روند می‌تواند به کاهش تمایل به فروش در سطوح فعلی اشاره داشته باشد. 

معمولاً معامله‌گران زمانی که انتظار ریسک نزولی کمتری دارند، دارایی‌ها را برداشت می‌کنند. در حالی که خروجی‌ها به تنهایی نمی‌توانند افزایش قیمت را به وجود آورند، اما عرضه موجود را محدود می‌کنند. ترکیب این امر با حمایت ساختاری، چنین دینامیکی تعادل را تغییر می‌دهد. 

فروشندگان اکنون با نقدینگی کمتری مواجه هستند، که این امر حساسیت قیمت به تقاضا را افزایش می‌دهد. علاوه بر این، خروجی‌ها حتی پس از شکست مثلث نیز ادامه داشتند و اعتماد را تقویت کردند نه احتیاط را. 

در نتیجه، هر فشار خرید پایدار می‌تواند قیمت را به طور مؤثرتری حرکت دهد. در این صورت، بازار عرضه را جذب می‌کند، نه اینکه آن را توزیع کند.

نرخ‌های تأمین مالی در حال افزایش نشان‌دهنده اطمینان رو به رشد هستند

در زمان نگارش، نرخ‌های تأمین مالی نیز در سطح بالایی باقی مانده‌اند، با آخرین خوانش که به ۰.۰۰۶ رسید – که نشان‌دهنده افزایش ۹۴.۵۸ درصدی است. معامله‌گران اکنون برای حفظ exposure بلندمدت هزینه می‌کنند، که نشانه‌ای از اعتماد است. با این حال، زمینه همچنان حیاتی است. 

نرخ‌های تأمین مالی در حالی افزایش یافتند که قیمت در نزدیکی ۱.۸۵ تا ۱.۹۰ دلار تثبیت شده بود، نه در زمان یک افزایش ناگهانی. این واگرایی نشان‌دهنده موقعیت‌گیری به جای شیدایی است. 

علاوه بر این، اهرم پس از بهبود ساختار وارد بازار شد، نه در زمان شکست. چنین توالی معمولاً آسیب‌پذیری فوری را کاهش می‌دهد. 

با این حال، نرخ‌های تأمین مالی بالا ریسک را معرفی می‌کنند. اگر قیمت نتواند بالای ناحیه شکست باقی بماند، اهرم می‌تواند به سرعت کاهش یابد. اما در حال حاضر، اطمینان به آرامی در حال افزایش است، که توسط ساختار و جریان‌ها حمایت می‌شود.

آیا XRP در حال آماده شدن برای یک بازیابی گسترده‌تر است؟

XRP اکنون در نقطه‌ای معامله می‌شود که ساختار فنی، جریان‌های نهادی و موقعیت‌گیری مشتقات به طور معناداری هم‌راستا شده‌اند. سیگنال کلان خرید TD تغییر را چارچوب‌بندی کرده، شکست مثلث آن را تأیید کرده و جریان‌های سرمایه اکنون از آن حمایت می‌کنند. 

در حالی که نوسانات کوتاه‌مدت همچنان محتمل است، شواهد به نفع انباشت به جای توزیع است. اگر قیمت بالای مثلث قبلی باقی بماند و ۱.۸۰ دلار را حفظ کند، شتاب می‌تواند به سمت نواحی مقاومت بالاتر گسترش یابد. 

با این حال، این تنظیم تضمینی برای افزایش فوری نیست. در عوض، به این معناست که XRP ممکن است فرآیند کف‌سازی خود را به پایان رسانده و وارد مرحله‌ای شده باشد که بازیابی پایدار به طور فزاینده‌ای ممکن خواهد بود.

---

نتیجه‌گیری نهایی

• شکست ساختاری، ورود سرمایه به ETF و خروجی‌های اسپات نشان می‌دهد که XRP وارد مرحله انباشت شده است.

• قبول مداوم بالای حمایت‌های کلیدی می‌تواند به گسترش شتاب به سمت نواحی مقاومت بالاتر کمک کند.